Alpha Global Index

Gedurende de maand maart heeft zich de stijgende marktomgeving voortgezet. Zelfs wanneer er nieuwe toppen worden gevormd is het vooruitzicht voor de korte termijn een lage volatiliteit van de markten. Daarbij is het afketsen van de 2.590 steunlijn waarschijnlijk voor de S&P 500 futures – in het geval de stijging zich voorzet. Het momentum van de markt is aan het afnemen. Het fonds is (daartoe) vrijwel onafhankelijk van de richting van de markt gepositioneerd en is in afwachting om betekenisvolle toekomstige bewegingen op te pakken.

Februari was één van de minst actieve maanden. Diverse dagen vonden er zelfs geen trades plaats. Dit heeft te maken met het feit dat range waarbinnen de markt zich beweegt vrij nauw is waardoor de meeste systemen niet getriggerd werden. Wanneer dit wel het geval was hadden de markten weer de neiging om de andere kant op te bewegen. Dit is gebruikelijk voor een “bull” (stijgende) markt die zijn kracht langzaam verliest. Er is een gaande in de wereld momenteel om de markten in beweging te zetten, en onze handelsalgoritmen wachten op deze bewegingen. We hebben een kleine winst behaald op de SQQQ ETF, natural gas maar wat grotere verliezen vanwege valse uitbraken op Crude Oil, de S&P 500 en…

Tekst volgt.

December was een maand met een aantal bijzonder grote bewegingen. Deze leidden in onze modellen tot een aantal significante valse uitbraak signalen op de S&P 500 markt. Dit heeft geleid tot grotere verliezen. Het tragische daarbij is dat we de meest winstgevende dag van het jaar hebben gemist vanwege het beleid dat er geen trades worden uitgevoerd op 26 december, de bewuste meest winstgevende dag. Ter informatie: bijna de gehele dag genereerden de index systemen met behoorlijke winsten. Crude oil systemen lieten ook met lichte winsten optekenen. Dit (herstel) hebben we echter helaas gemist vanwege ons bovengenoemde beleid.

De beweeglijkheid van de markt begaf zich op een redelijk niveau voor de maand. Voor de daghandel systemen op de S&P 500 beleefden we één bepaald goede dag. Een uitgelezen beweging die werd opgepakt door de meeste handelssystemen. Dit resulteerde in een goede winst afkomstig van de systement die spelen op de S&P 500 markt. De energiemarktsystemen waren gemixt: de handel heating oil was goed maar teniet gedaan door die in crude oil en unleaded gas. De ETF handel op de VIX en SQQQ gaf lichte winsten. De lange termijn en daghandel systemen op de Nasdaq en Russell 2000 hadden pittige verliezen, waarmee de maand uitkwam op een licht verlies.